Options Trading Vente Appels

Informations légales importantes concernant l'e-mail que vous allez envoyer. En utilisant ce service, vous acceptez de saisir votre véritable adresse e-mail et de l'envoyer uniquement aux personnes que vous connaissez. Il est une violation de la loi dans certaines juridictions de faussement vous identifier dans un courriel. Toutes les informations que vous fournissez seront utilisées par Fidelity uniquement dans le but d'envoyer le courriel en votre nom. La ligne d'objet de l'e-mail que vous envoyez sera Fidelity: Votre email a été envoyé. Fonds communs de placement et placement dans les fonds communs de placement - Fidelity Investments Cliquer sur le lien ouvrira une nouvelle fenêtre. Comment vendre des appels et des mises Vous pouvez gagner un revenu initial en vendant des options, mais il existe des risques importants. Fidelity Trader actif Nouvelles ndash 01252016 Dans cet environnement de recherche de rendement, les options de vente est une stratégie conçue pour générer des revenus courants. Si les options vendues expirent sans valeur, le vendeur obtient de garder l'argent reçu pour les vendre. Toutefois, les options de vente sont légèrement plus complexes que les options d'achat et peuvent entraîner des risques supplémentaires. Voici un aperçu de la façon de vendre des options, et certaines stratégies qui impliquent la vente d'appels et met. Les tenants et aboutissants des options de vente L'acheteur d'options a le droit, mais non l'obligation, d'acheter ou de vendre un titre sous-jacent à un prix d'exercice déterminé, alors qu'un vendeur est obligé d'acheter ou de vendre un titre sous-jacent à un prix d'exercice spécifié Si l'acheteur choisit d'exercer l'option. Pour chaque acheteur d'option, il doit y avoir un vendeur. Il ya plusieurs décisions qui doivent être prises avant de vendre des options. Le type d'ordre (marché, limite, stop-loss, stop-limit, trailing-stop-loss, ou trailing), le type d'option (call ou put) - stop-limit) Montant du commerce qui peut être pris en charge Le nombre d'options à vendre Le mois d'expiration 1 Avec cette information, un commerçant entrerait dans son compte de courtage, sélectionnerait un titre et irait à une chaîne d'options. Une fois qu'une option a été choisie, le commerçant irait au billet de commerce d'options et entrez une vente pour ouvrir l'ordre pour vendre des options. Ensuite, il ou elle ferait les sélections appropriées (type d'option, type d'ordre, nombre d'options, et mois d'expiration) pour placer la commande. Vendre des appels Les options de vente impliquent des stratégies couvertes et non couvertes. Un appel couvert. Par exemple, implique la vente d'options d'achat sur un stock déjà détenu. L'objectif d'une stratégie d'appels couverts est de générer des revenus sur un stock possédé, ce que le vendeur s'attend à ne pas augmenter de façon significative pendant la durée du contrat d'options. Jetons un coup d'oeil à un exemple d'appel couvert. Supposons qu'un investisseur détient des actions de XYZ Company et veut maintenir la propriété à partir du 1er février. L'opérateur s'attend à ce que l'une des choses suivantes se produise au cours des trois prochains mois: le prix du stock va rester inchangé, augmenter légèrement ou diminuer légèrement. Pour capitaliser sur cette attente, un commerçant pourrait vendre des options d'appel d'avril pour collecter des revenus avec l'anticipation que le stock fermera en dessous de la grève d'appel à l'expiration et l'option expirera sans valeur. Cette stratégie est considérée comme couverte parce que les deux positions (posséder les actions et les appels de vente) sont compensatoires. Bien qu'il existe encore un risque important, vendre des options couvertes est une stratégie moins risquée que de vendre des postes non couverts (aussi dénommés nus) parce que les stratégies couvertes compensent généralement. Dans notre exemple d'appel couvert, si le cours des actions augmente, les actions XYZ que l'investisseur détient augmenteront en valeur. Si le stock augmente en valeur au-dessus du prix d'exercice, l'option peut être exercée et le stock appelé. Ainsi, la vente d'un appel couvert limite l'appréciation du prix du stock sous-jacent. Inversement, si le prix des actions baisse, il ya une probabilité accrue que le vendeur des options d'achat XYZ obtiendra de garder la prime. Les stratégies découvertes impliquent la vente d'options sur une valeur non détenue. Dans notre exemple ci-dessus, une position découverte impliquerait la vente d'options d'achat d'avril sur un stock que l'investisseur ne possède pas. La vente d'appels non couverts implique un risque illimité parce que l'actif sous-jacent pourrait théoriquement augmenter indéfiniment. S'il était affecté, le vendeur serait stock à court terme. Ils seraient alors obligés d'acheter la garantie sur le marché libre à la hausse des prix pour la livrer à l'acheteur exerçant l'appel au prix d'exercice. Selling puts L'intention de vendre puts est la même que celle de la vente des appels que le but est que les options expirent sans valeur. La stratégie de vente de mises à découvert, plus communément connu sous le nom de naked puts, implique la vente met sur une sécurité qui n'est pas court-circuité en même temps. Le vendeur d'un naked put prévoit que l'actif sous-jacent augmentera de prix de sorte que le put expirera sans valeur. La vente de mises à découvert implique un risque important, bien que la perte potentielle maximale soit limitée parce qu'un actif ne peut pas décliner en dessous de zéro. Il ya une autre raison, quelqu'un pourrait vouloir vendre des puts. Un investisseur ayant une perspective à plus long terme pourrait être intéressé à acheter un stock d'une entreprise, mais pourrait souhaiter le faire à un prix inférieur. En vendant une option de vente, l'investisseur peut atteindre plusieurs objectifs. Tout d'abord, il ou elle peut prendre le revenu de la prime reçue et le garder si le stock se ferme au-dessus du prix d'exercice et l'option expire sans valeur. Toutefois, si le stock diminue et que le propriétaire de l'option exerce la mise, le vendeur aura acheté le stock à un prix inférieur (prix d'exercice moins prime reçue) que si cet investisseur l'avait acheté lorsqu'il a vendu option. Si le titre est inférieur au prix de rentabilité des actions attribuées, des pertes peuvent se produire. Stratégies avancées Avec la connaissance de la façon de vendre des options, vous pouvez envisager la mise en œuvre de stratégies d'options plus avancées de négociation. Les options de vente sont essentielles à un certain nombre d'autres stratégies plus avancées, telles que les spreads, les chevilles et les condors. En savoir plusInformations légales importantes sur l'e-mail que vous allez envoyer. En utilisant ce service, vous acceptez de saisir votre véritable adresse e-mail et de l'envoyer uniquement aux personnes que vous connaissez. Il est une violation de la loi dans certaines juridictions de faussement vous identifier dans un courriel. Toutes les informations que vous fournissez seront utilisées par Fidelity uniquement dans le but d'envoyer le courriel en votre nom. La ligne d'objet de l'e-mail que vous envoyez sera Fidelity: Votre email a été envoyé. Fonds communs de placement et placement dans les fonds communs de placement - Fidelity Investments Cliquer sur le lien ouvrira une nouvelle fenêtre. Comment vendre des appels couverts Cette stratégie d'options relativement simple peut potentiellement générer des revenus sur les actions que vous possédez. Si vous êtes à la recherche d'une stratégie d'options qui offre la possibilité de produire des revenus, mais peut-être moins risqué que simplement acheter des actions à dividende payant, vous pourriez envisager de vendre des appels couverts. Tant que vous êtes au courant des risques potentiels, y compris les coûts de transaction ainsi que toute taxe et les implications de vente de lavage cette stratégie de base est conçu pour aider à générer des revenus des stocks que vous possédez déjà. Comprendre les appels couverts Comme vous le savez peut-être, il n'y a que deux types d'options: les appels et les mises. Appels: L'acheteur d'un appel a le droit d'acheter l'action sous-jacente à un prix déterminé jusqu'à l'expiration du contrat d'option. Met: L'acheteur d'un put a le droit de vendre le stock sous-jacent à un prix déterminé jusqu'à l'expiration du contrat. Bien qu'il existe de nombreuses stratégies différentes options, tous sont basés sur l'achat et la vente d'appels et met. Lorsque vous vendez un appel couvert, également connu sous le nom de l'écriture d'un appel, vous possédez déjà des actions de l'action sous-jacente et vous vendez quelqu'un le droit, mais pas l'obligation, d'acheter ce stock à un prix fixé jusqu'à l'option expiresand le prix habituel Changement quelle que soit la direction du marché. 1 Si vous n'étiez pas propriétaire du stock, il serait connu sous le nom de calla nu une proposition beaucoup plus risquée. Pourquoi voudriez-vous vendre les droits à votre stock Parce que vous recevez de l'argent pour vendre l'option (aussi connu sous le nom de la prime). Pour certaines personnes, recevoir un revenu supplémentaire sur les stocks qu'ils possèdent déjà semble trop beau pour être vrai, mais comme toute stratégie d'options, il ya des risques ainsi que des avantages. Comment cette stratégie fonctionne Avant de faire votre premier métier, il est essentiel que vous compreniez comment fonctionne une stratégie d'appels couverts. Alors, regardons un exemple hypothétique. Disons en Février, vous possédez déjà 100 parts de XYZ, qui est actuellement à 30 par action. Vous décidez de vendre (a. k.a. écrire) un appel, qui couvre 100 actions (si vous possédiez 200 actions de XYZ, vous pourriez vendre deux appels, et ainsi de suite). Le prix d'exercice Vous avez accepté de vendre ces 100 actions à un prix convenu, connu sous le nom de prix d'exercice. Lorsque vous regardez les options de cotation, vous verrez un assortiment de prix d'exercice. Le prix d'exercice que vous choisissez est un facteur déterminant de la prime que vous recevez pour la vente de l'option. Avec les appels couverts, pour un stock donné, plus le prix d'exercice est supérieur au cours de l'action, moins l'option est valable. Par conséquent, une option avec un prix d'exercice est plus précieuse qu'une option avec un prix d'exercice. Pourquoi Parce qu'il est plus probable pour XYZ d'atteindre 32 que c'est pour lui d'atteindre 35, et donc plus probable que l'acheteur de l'appel fera de l'argent. Pour cette raison, la prime est plus élevée. La date d'expiration En plus de décider du prix d'exercice le plus approprié, vous avez également le choix d'une date d'expiration, qui est le troisième vendredi du mois d'expiration. Par exemple, disons en février que vous choisissez une date d'expiration de mars. Le troisième vendredi de mars, la négociation de l'option prend fin et expire. Soit votre option est attribuée et le stock est vendu au prix d'exercice ou vous garder le stock. Parce que certains ne veulent pas être dans ce métier depuis trop longtemps, ils peuvent choisir des dates d'expiration qui sont seulement un mois ou deux loin. Astuce: plus la date d'expiration est éloignée, plus l'option est valable car une plus longue période donne au stock sous-jacent plus d'opportunité d'atteindre le prix d'exercice des options. Note: Il faut de l'expérience pour trouver les prix d'exercice et les dates d'expiration qui fonctionnent pour vous. Inexpérimenté options investisseur peut vouloir pratiquer le commerce en utilisant différents contrats d'options, les prix d'exercice et les dates d'expiration. Votre premier appel couvert commerce Maintenant que vous avez une idée générale de la façon dont cette stratégie fonctionne, nous allons regarder des exemples plus spécifiques. N'oubliez pas toutefois qu'avant de placer un métier, vous devez être approuvé pour un compte d'options. Contactez votre représentant Fidelity si vous avez des questions. En février, vous détenez 100 actions de XYZ, qui est actuellement cotée à 30 actions. Vous vendez un appel couvert avec un prix d'exercice de 33 et une date d'expiration de mars. Le prix acheteur (la prime) pour cette option est de 1,25. Supposons que vous avez alors dit à vous-même: Id comme de vendre un appel couvert pour XYZ Mars 33 pour un prix limite de 1,25 bonne pour la journée seulement. Astuce: Il est suggéré de placer un ordre limité, pas un ordre de marché, de sorte que vous pouvez spécifier le prix minimum auquel vous seriez prêt à vendre. Si l'appel est vendu à 1,25, la prime que vous recevez est 125 (100 actions x 1,25) moins la commission. Maintenant que vous avez vendu votre premier appel couvert, vous surveillez simplement le stock sous-jacent jusqu'à la date d'expiration du mois de mars. Jetons un coup d'oeil à ce qui pourrait aller bien, ou mal, avec cette transaction. Scénario un: Le stock sous-jacent, XYZ, est supérieur au prix d'exercice 33 à la date d'expiration. Si le stock sous-jacent s'élève au-dessus du prix d'exercice à n'importe quel moment avant l'expiration, même par un penny, le stock sera très probablement appelé loin de vous. Dans la terminologie des options, cela signifie que vous recevez un avis d'exercice. Vous êtes tenu de vendre l'action au prix d'exercice (à 33 dans cet exemple). Si vous vendez des appels couverts, vous devriez planifier de faire vendre votre stock. Heureusement, après sa vente, vous pouvez toujours acheter le stock en arrière et vendre des appels couverts sur elle le mois suivant. Une des critiques de la vente d'appels couverts est qu'il ya un gain limité. En d'autres termes, si XYZ a soudainement zoomé à 37 une part à l'expiration, le stock serait toujours vendu à 33 (le prix d'exercice). Vous ne participeriez pas aux gains après le prix d'exercice. Si vous cherchez à faire des gains relativement importants dans un court laps de temps, puis la vente d'appels couverts ne peut pas être une stratégie idéale. Avantage: Vous conservez la prime, les gains en actions jusqu'au prix d'exercice et les dividendes accumulés. Risque: Vous perdez sur les gains potentiels après le prix d'exercice. En outre, votre stock est lié jusqu'à la date d'expiration. Astuce: Choisissez parmi vos actions sous-jacentes existantes sur lesquelles vous êtes légèrement haussier à long terme, mais pas à court terme, et ne devraient pas être trop volatiles jusqu'à ce que l'option expire. Deuxième scénario: Le stock sous-jacent est inférieur au prix d'exercice à la date d'expiration. Si le titre sous-jacent est inférieur à 33 par action (le prix d'exercice) en tout temps avant l'échéance, l'option expire sans être exercée et vous conservez le stock et la prime. Vous pourriez également vendre un autre appel couvert pour un mois plus tard. Bien que certaines personnes espèrent que leur stock va en baisse afin qu'ils puissent garder le stock et de recueillir la prime, faites attention à ce que vous souhaitez. Par exemple, si XYZ tombe beaucoup, par exemple, de 30 à 25 par action, bien que la prime 125 que vous recevez réduira la douleur, vous avez encore perdu 500 sur le stock sous-jacent. Avantage: La prime permettra vraisemblablement de réduire, mais pas d'éliminer, les pertes de stocks. Risque: Vous perdez de l'argent sur le stock sous-jacent quand il tombe. Note avancée: Si vous craignez que le stock sous-jacent pourrait tomber à court terme, mais sont confiants dans les perspectives à long terme pour le stock, vous pouvez toujours initier un collier. C'est-à-dire, vous pouvez acheter un protecteur mis sur l'appel couvert, vous permettant de vendre le stock à un prix fixe, peu importe à quel point les marchés baisse. Troisième scénario: Le stock sous-jacent est proche du prix d'exercice à la date d'expiration. Certains pourraient dire que c'est le résultat le plus satisfaisant pour un appel couvert. Si le stock sous-jacent est légèrement en dessous du prix d'exercice à l'expiration, vous conservez la prime et le stock. Vous pouvez ensuite vendre un appel couvert pour le mois suivant, apportant un revenu supplémentaire. Si, cependant, le stock augmente au-dessus du prix d'exercice à l'expiration par même un sou, l'option sera très probablement appelé. Avantage: Il se peut que vous ne soyez pas en mesure de conserver le stock et la prime et de continuer à vendre des appels sur le même stock. Risque: Le stock tombe, vous coûte de l'argent. Ou il se lève, et votre option est exercée. Stratégies avancées d'appels couverts Certaines personnes utilisent la stratégie d'appels couverts pour vendre des actions qu'ils ne veulent plus. En cas de succès, le stock est appelé à l'écart au prix d'exercice et vendu. Vous conservez également la prime pour la vente des appels couverts. Si vous avez simplement vendu le stock, vous fermez la position. Sinon, si vous exécutez une stratégie d'appels couverts, vous avez la possibilité de fermer la position et de prendre en revenu sur le stock. Toutefois, avec cette stratégie, si le stock diminue de valeur et l'option n'est pas exercée, vous continuerez à posséder le stock que vous vouliez vendre. Si vous voulez éviter d'affecter le stock et de perdre votre position sous-jacente, vous pouvez généralement racheter l'option dans une transaction d'achat de clôture, peut-être à perte, et reprendre le contrôle de votre stock. En savoir plus Le négoce d'options comporte un risque important et n'est pas approprié pour tous les investisseurs. Certaines stratégies d'options complexes comportent des risques supplémentaires. Avant les options de négociation, vous devez recevoir de Fidelity Investments une copie des Caractéristiques et Risques des Options Standardisées en cliquant sur le texte du lien hypertexte, et appeler le 1-800-FIDELITY pour être approuvé pour la négociation d'options. La documentation à l'appui de toute réclamation, le cas échéant, sera fournie sur demande. 1 Un appelant couvert renonce à participer à toute augmentation du cours de l'action au-dessus du prix d'exercice de l'appel et continue de supporter le risque de dépréciation de la propriété d'actions si le cours boursier diminue plus que la prime reçue. Les opinions et opinions peuvent ne pas refléter celles de Fidelity Investments. Ces commentaires ne doivent pas être considérés comme une recommandation pour ou contre une stratégie particulière de sécurité ou de négociation. Les avis et les opinions peuvent être modifiés à tout moment en fonction du marché et d'autres conditions. Les votes sont soumis volontairement par des individus et reflètent leur propre opinion de l'utilité d'articles. Une valeur de pourcentage pour l'utilité s'affiche une fois qu'un nombre suffisant de votes a été soumis. Fidelity Brokerage Services LLC, membre NYSE, SIPC. 900 Salem Street, Smithfield, RI 02917 Informations juridiques importantes concernant l'e-mail que vous allez envoyer. En utilisant ce service, vous acceptez de saisir votre véritable adresse e-mail et de l'envoyer uniquement aux personnes que vous connaissez. Il est une violation de la loi dans certaines juridictions de faussement vous identifier dans un e-mail. Toutes les informations que vous fournissez seront utilisées par Fidelity uniquement dans le but d'envoyer le courrier électronique en votre nom. La ligne d'objet de l'e-mail que vous envoyez sera Fidelity: Votre e-mail a été envoyé. Option de vente, et quand est-on vendre une option d'achat L'incorporation d'options dans tous les types de stratégies d'investissement a rapidement gagné en popularité parmi les investisseurs individuels. Pour les commerçants débutants. L'une des principales questions qui se pose est pourquoi les commerçants voudraient vendre des options plutôt que de les acheter. La vente d'options confond beaucoup d'investisseurs parce que les obligations, les risques et les gains en jeu sont différents de ceux de l'option longue standard. Pour comprendre pourquoi un investisseur choisirait de vendre une option, vous devez d'abord comprendre quel type d'option il est qu'il vend, et quel genre de paiement, il ou elle s'attend à faire lorsque le prix du sous-jacent se déplace dans le La direction souhaitée. Vendre une option de vente - Un investisseur choisirait de vendre une option de vente si son point de vue sur le titre sous-jacent était qu'il allait augmenter. L'acheteur d'une option de vente paye une prime à l'écrivain (vendeur) pour le droit de vendre les actions à un prix convenu dans le cas où le prix baisse. Puisque la prime serait conservée par le vendeur si le prix se terminait au-dessus du prix d'exercice convenu. Il est facile de voir pourquoi un investisseur choisirait d'utiliser ce type de stratégie. Vente d'une option d'achat sans posséder l'actif sous-jacent - Un investisseur choisirait de vendre une option d'achat si sa perspective d'un actif spécifique était qu'elle allait diminuer. L'acheteur d'une option d'achat paie une prime à l'écrivain pour le droit d'acheter le sous-jacent à un prix convenu dans le cas où le prix de l'actif est supérieur au prix d'exercice. Dans ce cas, le vendeur d'option obtiendrait de garder la prime si le prix a fermé en dessous du prix d'exercice. Une autre raison pour laquelle les investisseurs peuvent vendre des options consiste à les incorporer dans d'autres types de stratégies d'options. Par exemple, si un investisseur souhaite vendre hors de sa position dans un stock lorsque le prix monte au-dessus d'un certain niveau, il ou elle peut intégrer ce qui est connu comme une stratégie d'appel couvert. (Pour en savoir plus, voyez Come One, Come All - Covered Calls.) Plusieurs stratégies d'options avancées - condor de fer. Bull call spread. Bull mettre propagation. Papillon de fer - exigera probablement un investisseur de vendre des options. Pour en savoir plus sur les options, consultez notre Didacticiel sur les options de base. Comprendre comment les options peuvent être utilisées à la fois haussier et baissier marchés, et apprendre les bases de l'évaluation des options et certains. Lire la réponse Il semble contre-intuitif que vous seriez en mesure de profiter d'une augmentation du prix d'un actif sous-jacent en utilisant. Lire la réponse Apprenez comment les stratégies de vente d'options peuvent être utilisées pour collecter des montants de primes en tant que revenus et comprendre comment la vente est couverte. Lire la réponse Apprenez la difficulté de négocier les options d'achat et de vente. Découvrez comment les options de vente gagnent des bénéfices avec des actifs sous-jacents. Lisez la réponse Explorez le trading d'options de vente et les différentes stratégies d'options de vente. Apprenez la différence entre traditionnel, en ligne et direct. En bref, les options sont des instruments financiers dérivés qui donnent à leurs détenteurs le droit d'acheter ou de vendre un actif spécifique par. Le capital de roulement est une mesure à la fois de l'efficacité d'une entreprise et de sa santé financière à court terme. Le fonds de roulement est calculé. L'Environmental Protection Agency (EPA) a été créée en décembre 1970 sous la présidence du président américain Richard Nixon. Le. Un règlement mis en œuvre le 1er janvier 1994, qui a diminué et a finalement éliminé les tarifs douaniers pour encourager l'activité économique. Une norme permettant de mesurer la performance d'un titre, d'un fonds commun de placement ou d'un gestionnaire de placements. Portefeuille mobile est un portefeuille virtuel qui stocke les informations de carte de paiement sur un appareil mobile. 1. L'utilisation de divers instruments financiers ou de capitaux empruntés, tels que la marge, pour accroître le potentiel de rendement d'un investissement.